上周末資金投資青睞：白酒家電各有所愛

上周南北互通資金從開始的交替占上風,到最后一個交易日變?yōu)橥�步凈賣出,而且北上資金凈買入力度與大盤起伏愈發(fā)趨向一致。

據(jù)統(tǒng)計,隨著上證綜指9月13日報收3384.15點高位后,北上資金凈買入力度也創(chuàng)下周內(nèi)新高24.69億元,連續(xù)超過南下資金凈買入規(guī)模;隨后大盤收跌后,南下資金凈賣出規(guī)模反超,北上資金則迅速縮量,直至15日南北資金均現(xiàn)凈賣出,其中9月15日深股通凈賣出3.03億元,創(chuàng)下年內(nèi)第二大凈賣出規(guī)模。

從成交來看,北上資金獲利了結(jié)傾向明顯。

上周萬科A累計上漲13.61%,期間罕見獲北上資金持續(xù)活躍成交,累計4次上榜,凈賣出合計6.94億元,超過其他成交活躍股。

9月13至15日萬科A股價連續(xù)放量上漲,結(jié)合港交所披露數(shù)據(jù),深股通在9月13日持股創(chuàng)下年內(nèi)最高0.62%后,次日迅速減持,截至9月15日,持股比例0.33%,推算對應(yīng)市值降至10億元以下,而其在9月11日持倉約為14億元。

相比之下,保利地產(chǎn)2次登榜滬股通成交活躍股,累計獲凈賣出8286萬元。

滬股通凈賣出規(guī)模居前的是均勝電子,約2億元。9月13日均勝電子股價高收36.3元,便被滬股通凈賣出。日前在德國法蘭克福車展上,均勝電子展示了多項新能源汽車技術(shù),包括新能源汽車BMS平臺化產(chǎn)品、新型48V微混動力車電池管理系統(tǒng),備受市場關(guān)注。

除了萬科A、均勝電子,互通資金傳統(tǒng)活躍凈買入標的近期也被凈賣出,集中在白酒、家電行業(yè),呈現(xiàn)分化操作。

其中,上周五糧液、瀘州老窖分別被凈賣出2.51億元和4429.6萬元,不過貴州茅臺保持凈買入1.6億元。另外,海康威視、格力電器被凈賣出,而美的集團、老板電器等凈買入規(guī)模居前,分別達到5.83億元和4.47億元。

銀行股也呈現(xiàn)分化操作:工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行被凈賣出,而招商銀行獲凈買入。另外,前期漲幅居前的恒瑞醫(yī)藥、萬華化學凈賣出力度居前。

北上資金的選股能力、行業(yè)配置已經(jīng)開始受到機構(gòu)密切關(guān)注。

長江證券分析指出,滬市和深市中持股比例最高50只股票作為組合,從2017年3月以來,陸股通50組合絕對收益為24.50%,同期滬深300指數(shù)漲幅為10.48%,超額收益達14.02%。

目前,北上資金通過滬、深股通持倉規(guī)模還小于公募資金,但今年來加速流入A股。據(jù)興業(yè)證券統(tǒng)計,2017年上半年滬、深股通新增持股市值超過公募基金規(guī)模,接近2014年至2016年北上資金兩年累計增量。金融、消費行業(yè)雖然都受關(guān)注,但是滬、深股通前兩大持股行業(yè)是食品飲料和家電,而公募持股前兩名是醫(yī)藥和電子。